איך יודעים אם אני מוכן להתחיל להשקיע

אם יש לכם קרן חירום של שלושה עד שישה חודשי הוצאות, אין לכם חוב בריבית גבוהה, ויש סכום שלא תצטרכו בחמש השנים הקרובות, אתם כנראה מוכנים מבחינה כלכלית להתחיל להשקיע. אבל מוכנות היא לא רק כסף. היא גם לדעת מה אתם קונים ולמה, ולהיות מסוגלים לראות את התיק יורד ב-30% בלי למכור. שלושת התנאים האלה, כלכלי, מעשי ורגשי, הם המבחן.

שבע שאלות שבודקות אם אתם מוכנים

ענו בכנות. כל תשובה שלילית היא לא פסילה, אלא משימה לפני שמתחילים.

1. יש לי כרית חירום נזילה של לפחות שלושה חודשי הוצאות, בנפרד מהכסף שאשקיע.
2. אין לי מינוס קבוע, יתרה מגולגלת בכרטיס אשראי או הלוואה צרכנית יקרה.
3. אני יודע כמה אני מוציא בחודש ונשאר לי עודף קבוע.
4. הכסף שאני מתכנן להשקיע לא מיועד לדירה, לרכב או לאירוע בשנים הקרובות.
5. אני יודע מה המסלול ודמי הניהול בפנסיה ובקרן ההשתלמות שלי.
6. אני יכול להסביר במשפט אחד מה אני הולך לקנות ואיך הוא מרוויח.
7. אני יודע מה אעשה אם התיק יירד ב-20% בחודש הראשון.

שש או שבע תשובות חיוביות: אתם מוכנים. ארבע או חמש: קרובים, סגרו את הפערים במקביל להתחלה צנועה. פחות מזה: קודם יסודות.

סדר הפעולות: לאן הולך השקל הראשון?

הרבה מתחילים קופצים ישר לבחירת מניות, ומדלגים על שלבים שנותנים תשואה טובה יותר עם פחות סיכון. הסדר שאני ממליץ לחשוב לפיו:

1. קרן חירום בפיקדון, בקרן כספית או במק״מ.
2. סגירת חובות יקרים. כל שקל שסוגר מינוס בריבית גבוהה מניב את הריבית הזו בלי סיכון.
3. מיצוי הטבות מהמעסיק. אם המעסיק מציע קרן השתלמות, זה אחד המוצרים המשתלמים בישראל: המעסיק מפקיד, ואחרי 6 שנים הכסף פטור ממס רווחי הון.
4. חיסכון ארוך טווח נוסף, בקופת גמל להשקעה או בתיק עצמאי של קרנות מחקות מדדים.
5. רק אחר כך, ואם זה מעניין אתכם, חלק קטן לבחירת מניות.

דוגמה: דניאל בן 26 מחיפה עם 35,000 ₪ בעו״ש

דניאל, דמות היפותטית, עובד כשכיר, מוציא כ-9,000 ₪ בחודש, ונשארים לו כ-2,000 ₪ בכל חודש. יש לו 35,000 ₪ בעו״ש ואין לו חובות. המעסיק שלו מציע קרן השתלמות, והוא עוד לא ביקש אותה.

תוכנית אפשרית, להמחשה בלבד:

שימו לב שהצעד המשתלם ביותר של דניאל לא קשור לבורסה בכלל. קרן השתלמות שהמעסיק מפקיד אליה היא כסף שהוא פשוט לא מקבל היום.

מבחן הלחץ: איך תרגישו בירידה של 30%?

קל להגיד שאתם משקיעים לטווח ארוך. קשה יותר לראות את זה בשקלים.

תרגיל שאני נותן למתחילים: קחו את הסכום שאתם מתכננים שיהיה בתיק בעוד שלוש שנים, נגיד 60,000 ₪. עכשיו דמיינו שפותחים את האפליקציה ורואים 42,000 ₪. עברו שישה חודשים, והחדשות אומרות שזה רק ההתחלה.

מה תעשו?

אם התשובה הכנה היא למכור הכול, זה לא אומר שאסור לכם להשקיע. זה אומר שכדאי להתחיל במסלול סולידי יותר, או בסכום קטן יותר, ולהגדיל את החשיפה ככל שתצברו ניסיון. ירידות בסדר גודל כזה קרו בשוק המניות האמריקאי כמה פעמים בחמישים השנים האחרונות, וסביר שיקרו שוב.

מה צריך לדעת לפני הקנייה הראשונה?

כמה דברים מעשיים שחוסכים כסף ועוגמת נפש:

עלויות. דמי ניהול של הקרן, דמי משמרת ועמלות קנייה ומכירה אצל הבנק או הברוקר. ההבדלים בין גופים יכולים להיות משמעותיים, במיוחד בסכומים קטנים.

מס. רווח ממכירת ניירות ערך חייב ב-25% מס רווחי הון על הרווח הריאלי, ודיבידנדים חייבים ב-25%. אפשר להעריך את זה מראש במחשבון מס רווחי הון.

מוצרים אמריקאיים. מי שקונה קרנות סל בארה״ב צריך למלא טופס W-8BEN, כדי שניכוי המס על דיבידנדים יעמוד על 25% ולא 30%. מעבר ל-60,000 דולר בקרנות שמאוגדות בארה״ב קיימת חשיפה למס עיזבון אמריקאי, ולכן יש מי שבוחרים קרנות UCITS שמאוגדות באירלנד.

מה אתם קונים. קרן שעוקבת אחרי מדד רחב שונה מאוד מקרן ממונפת או ממניה בודדת, גם אם כולן נקנות באותו מסך.

הסימנים שאתם עדיין לא מוכנים, גם אם יש לכם כסף

יש מי שעומד בכל התנאים הכלכליים ועדיין לא מוכן. כמה סימנים:

• אתם רוצים להתחיל עכשיו בגלל מניה שכולם מדברים עליה.
• יש לכם יעד להכפיל את הכסף בשנה.
• אתם מתכננים לבדוק את התיק כמה פעמים ביום.
• קיבלתם טיפ מקבוצת וואטסאפ ואתם רוצים לפעול לפני שיהיה מאוחר.

אלה לא סימנים של משקיע. אלה סימנים של הימור. אם אתם עדיין מתלבטים אם זה בכלל בשבילכם, כתבנו על כך במדריך האם השקעות מתאימות לכל אחד.

שאלות נפוצות

כמה כסף צריך כדי להתחיל להשקיע?

אין סכום מינימלי רשמי. אפשר להתחיל בכמה מאות שקלים בחודש בקופת גמל להשקעה או בקרנות סל. חשוב יותר שהכסף לא יידרש לכם בשנים הקרובות ושתוכלו להמשיך להפקיד בקביעות.

האם צריך לסגור את כל החובות לפני שמשקיעים?

לא את כולם. חובות יקרים, כמו מינוס או כרטיס אשראי מגולגל, כדאי לסגור קודם. משכנתא בריבית סבירה לא בהכרח מחייבת לדחות השקעה.

מה עדיף להתחלה, קופת גמל להשקעה או תיק עצמאי?

קופת גמל להשקעה פשוטה יותר ומאפשרת משיכה כקצבה בפטור ממס אחרי גיל 60. תיק עצמאי נותן שליטה ועלויות נמוכות יותר למי שמוכן ללמוד. יש רבים שמשלבים את שניהם.

איך יודעים אם אני מוכן רגשית להשקיע?

תדמיינו את התיק שלכם יורד ב-30% בשקלים ובדקו מה הייתם עושים. אם התשובה היא למכור, התחילו בסכום קטן או במסלול סולידי יותר, ותנו לניסיון לבנות את הסבילות.

רוצים לעבור את השלב הזה עם ליווי מסודר? קורס שוק ההון למתחילים בנוי בדיוק למי שעומד להתחיל.

המידע במאמר הוא לימודי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות או תחליף לייעוץ המתחשב בנתונים ובצרכים של כל אדם.