מהו יחס חוב להכנסה ולמה הוא חשוב

משפחה שמרוויחה 18,000 ₪ נטו ומשלמת 8,000 ₪ בחודש על משכנתא, הלוואת רכב, הלוואה צרכנית ותשלומים באשראי, נמצאת ביחס חוב להכנסה של כ-44%. זה המספר שהבנק רואה לפני שהוא מאשר לה משכנתא או הלוואה, וזה גם המספר שקובע כמה מרווח נשאר לה כשמשהו משתבש. יחס חוב להכנסה מודד איזה חלק מההכנסה החודשית כבר מחויב להחזרי חובות, ובגלל זה הוא אחד המדדים החשובים ביותר ליציבות הכלכלית של משק בית.

המשמעות הפשוטה: כל שקל שהולך להחזר הוא שקל שלא זמין לסופר, לחיסכון או למקרה חירום. ככל שהיחס גבוה יותר, התקציב קשיח יותר.

איך מחשבים יחס חוב להכנסה?

החישוב פשוט: סך ההחזרים החודשיים על כל החובות, חלקי ההכנסה החודשית נטו, כפול 100.

מה נכנס לסכום ההחזרים? יותר ממה שרוב האנשים חושבים:

1. משכנתא, כולל כל המסלולים.
2. הלוואת רכב או ליסינג פרטי.
3. הלוואות צרכניות מהבנק, מחברות כרטיסי האשראי או מגופים חוץ בנקאיים.
4. עסקאות בתשלומים באשראי. 12 תשלומים על מקרר הם חוב לכל דבר.
5. מסגרת אשראי מנוצלת בעו״ש, אם היא קבועה ולא חד פעמית.

הסעיף הרביעי הוא זה שמפתיע. משפחות רבות לא סופרות תשלומים כחוב, כי אין עליהם ריבית. אבל מבחינת התזרים, 12 תשלומים של 400 ₪ הם 400 ₪ שכבר מחויבים לשנה קדימה.

מה בנק ישראל אומר על היחס הזה

בתחום המשכנתאות יש כלל רשמי. בנק ישראל אוסר על הבנקים לאשר הלוואת דיור שבה ההחזר החודשי עולה על 50% מההכנסה הפנויה של הלווים. בנוסף יש מגבלות על שיעור המימון: עד 75% לדירה ראשונה, עד 70% למשפרי דיור ועד 50% לדירה להשקעה.

התקרה של 50% מתייחסת להחזר המשכנתא, אבל בפועל הבנק בודק את התמונה המלאה. הלוואות אחרות מקטינות את ההכנסה הפנויה שעליה מחושב ההחזר, ולכן הלוואת רכב יכולה להקטין את סכום המשכנתא שתאושר. הבנקים גם מחמירים בדרך כלל הרבה לפני התקרה, בהתאם לדירוג האשראי ולתיק הלקוח.

מאז 2019 פועלת בישראל מערכת נתוני אשראי בפיקוח בנק ישראל, שמרכזת מידע על הלוואות והחזרים מכל הגופים המלווים. המשמעות: הלוואה מחברת אשראי או מגוף חוץ בנקאי לא נעלמת מעיני הבנק כשמבקשים משכנתא.

איזה יחס נחשב בריא?

אין מספר רשמי למשקי בית מעבר לתקרת המשכנתא, אז הנה חלוקה שאני עובד איתה, מבוססת על היגיון תזרימי:

שימו לב לדבר אחד: יחס של 35% שכולו משכנתא שונה מאוד מ-35% שחציו הלוואות צרכניות. משכנתא נפרסת על עשרות שנים ובונה נכס. הלוואה צרכנית יקרה יותר, קצרה יותר, ובדרך כלל מימנה משהו שכבר נצרך.

דוגמה מספרית: זוג מראשון לציון

הדוגמה היפותטית ולהמחשה בלבד. זוג עם שני ילדים, הכנסה משותפת 18,000 ₪ נטו.

ההחזרים שלהם: משכנתא 5,000 ₪, הלוואת רכב 1,600 ₪, הלוואה צרכנית שנלקחה לשיפוץ 900 ₪, ותשלומים באשראי על מוצרי חשמל 500 ₪. סך הכול 8,000 ₪, יחס של כ-44%.

על הנייר הם עומדים בתקרה של בנק ישראל. בפועל, אחרי 8,000 ₪ של החזרים נשארים 10,000 ₪ לכל שאר החיים של ארבע נפשות. אין קרן חירום, והמינוס בעו״ש מתחיל להופיע באמצע כל חודש.

מה אפשר לעשות? שלושה מהלכים, לפי סדר:

1. להפסיק לקנות בתשלומים. בתוך שנה ה-500 ₪ נעלמים והיחס יורד לכ-42%.
2. לפרוע קודם את ההלוואה הצרכנית, שהריבית עליה בדרך כלל הגבוהה מכולן. כל שקל שמתפנה מהתשלומים הולך לשם.
3. כשהלוואת הרכב מסתיימת, לא להחליף רכב בהלוואה חדשה, אלא להעביר את 1,600 ₪ לחיסכון.

תוך כשלוש שנים היחס יכול לרדת לכ-28%, כמעט רק משכנתא. אותה הכנסה, משפחה אחרת לגמרי.

למה היחס הזה חשוב גם למי שלא מבקש הלוואה

כי הוא קובע כמה עמיד משק הבית. משפחה ביחס של 25% שאחד מבני הזוג מאבד עבודה יכולה להחזיק כמה חודשים. משפחה ביחס של 48% נכנסת לפיגור בתוך חודש או חודשיים.

היחס גם מגיב לריבית. חלק גדול מהמשכנתאות וההלוואות בישראל צמוד לפריים, שהוא ריבית בנק ישראל ועוד 1.5%. כשהריבית עולה, ההחזר עולה, ויחס של 38% יכול להפוך ל-43% בלי שלקחתם שקל נוסף.

ובסוף, יחס גבוה פוגע גם בדירוג האשראי ובתנאים שתקבלו בפעם הבאה. חוב יקר יוצר חוב יקר.

מה שונה אצל עצמאים ובעלי הכנסה משתנה

אצל שכיר, ההכנסה נטו ידועה מראש והיחס יציב. אצל עצמאי או מי שחלק משכרו עמלות, אותו החזר חודשי יכול להיות 30% מההכנסה בחודש טוב ו-60% בחודש חלש.

לכן כדאי לחשב את היחס לפי חודש חלש מהשנה האחרונה, לא לפי הממוצע. אם היחס בחודש החלש עובר את ה-50%, זה סימן שאסור להוסיף חוב קבוע נוסף, גם אם הממוצע נראה סביר. גם הבנק, כשהוא בוחן בקשת משכנתא של עצמאי, מסתכל בדרך כלל על ממוצע של כמה שנים לפי שומות המס ולא על השנה הטובה ביותר.

שאלות נפוצות

האם מחשבים את היחס לפי ברוטו או נטו?

בישראל נהוג לחשב לפי ההכנסה נטו, או ההכנסה הפנויה, כי זה מה שבאמת זמין לתשלום. יש מקורות, בעיקר אמריקאיים, שמחשבים לפי ברוטו ומקבלים מספר נמוך יותר. לצורך תכנון אישי, נטו נותן תמונה אמינה יותר.

האם הלוואה ללא ריבית נחשבת חוב?

כן. מבחינת התזרים, הלוואה ללא ריבית או עסקה בתשלומים מחייבת תשלום חודשי בדיוק כמו כל הלוואה. היא לא מייקרת את המוצר, אבל היא מקטינה את הגמישות בחודשים הבאים.

מה עדיף, לאחד הלוואות או לפרוע אותן אחת אחת?

איחוד הלוואות יכול להוריד את ההחזר החודשי, אבל לעיתים קרובות על ידי פריסה לתקופה ארוכה יותר, כך שסך הריבית עולה. הוא הגיוני כשהריבית החדשה נמוכה משמעותית והמשפחה מתחייבת לא לקחת הלוואות חדשות. כדאי להשוות את העלות הכוללת, לא רק את ההחזר החודשי.

איך יחס חוב להכנסה משפיע על קבלת משכנתא?

ההחזר על המשכנתא לא יכול לעלות על 50% מההכנסה הפנויה, והלוואות קיימות מקטינות את ההכנסה הפנויה הזאת. לכן סגירת הלוואה צרכנית לפני בקשת משכנתא יכולה להגדיל את הסכום שיאושר. במקרים מורכבים כדאי להתייעץ עם יועץ משכנתאות.

מי שרוצה לבדוק את כל התמונה, לא רק את החובות, ימצא את זה במדריך איך לבדוק אם ההוצאות שלי תקינות ביחס להכנסה. ולמי שרוצה ללמוד לנהל תקציב וחובות בצורה מסודרת, יש את קורס ניהול פיננסי.

המידע במאמר הוא לימודי בלבד ואינו מהווה ייעוץ השקעות או תחליף לייעוץ המתחשב בנתונים ובצרכים של כל אדם.